안정적인 수입원을 위한 3가지 필수 배당주

불확실성이 지배하는 투자 세계에서 배당왕은 소득 안정성과 성장의 등대 역할을 합니다. 그중에서도 세 회사가 선두를 달리고 있습니다. 이들 기업은 배당을 통해 안정적인 수입원을 확보하고 격변하는 거시적 환경에서도 상당한 회복력을 발휘합니다. 이들 기업은 수십 년 동안 꾸준히 배당금을 증가시켜 왔으며 시장 지배력을 바탕으로 탄탄한 재무 펀더멘털을 갖추고 있습니다.

 

안정적인 수입원을 위한 3가지 필수 배당주

첫 번째는 60년 이상 연속으로 배당을 인상한 놀라운 역사로 배당 투자의 신뢰성 기준을 제시합니다. 두 번째는 필수소비재 섹터의 강자입니다. 지난 60년간 배당 성장률을 기록했습니다. 한편 세 번째 기업은 다각화된 포트폴리오와 수십 년간 배당 성장세를 이어가고 있습니다. 이 회사는 제약 업계에서 확고한 경쟁자임을 입증하고 있습니다.

이 기업들은 탄탄한 배당 역사 외에도 매출 성장, 운영상의 이점, 전략적 이점에 중점을 두고 있습니다. 이러한 배당 왕들의 이면에 숨어 있는 펀더멘털을 알아보고 포트폴리오에서 소득 안정성과 성장을 모두 잡을 수 있는 높은 기회를 탐색하여 배당 투자의 용감한 투자자가 되세요.

Johnson & Johnson (JNJ)

존슨앤존슨(NYSE:JNJ)은 연간 배당금 $4.76을 기준으로 3%의 선도 배당 수익률을 제공합니다. 배당 수익률은 5년간 5.8%의 성장률을 기록했습니다. 또한 61년 동안 지속적으로 배당금이 증가했습니다. 존슨앤드존슨은 4분기와 2023년에 견고한 탑라인 성장을 달성했습니다. 특히 4분기에 전년 동기 대비 7.3% 증가한 214억 달러를 기록했습니다. 마찬가지로 올해 연간 매출은 전년 대비 6.5% 증가한 852억 달러에 달할 것으로 예상됩니다.

이는 회사의 수익성이 크게 개선되었음을 시사합니다. 마찬가지로 전년 대비 운영 매출 성장률은 4분기에 7.2%, 2023년에는 7.4%를 기록했습니다. 이는 꾸준한 실적과 회사 제품에 대한 시장 수요가 증가하고 있음을 나타냅니다. 코로나19 백신의 영향을 제외하면 전년 대비 운영 매출 성장률은 4분기에 10.9%, 2023년에 9.0%를 기록했습니다. 이는 다양한 포트폴리오 전반에 걸친 회사의 강점을 보여줍니다.

1분기에는 일회성 특별 비용과 같은 역풍에도 불구하고 견고한 수익 성장을 달성했습니다. 특히, 4분기 주당순이익은 전년 동기 대비 39.3% 증가했으며 조정 주당순이익은 전년 동기 대비 11.7% 증가했습니다. 마찬가지로 2023년 조정 EPS는 전년 대비 11.1% 증가했습니다. 요컨대, 외부 압력이 있는 상황에서도 수익성을 창출할 수 있다는 뜻입니다.

마찬가지로 존슨앤드존슨이 운영상의 이점에 집중하고 있다는 점은 2023년 조정 주당순이익이 10.8% 개선된 것에서도 확인할 수 있습니다. 2024년에는 전년 대비 5.0%~6.0%의 영업 매출 성장을 예상하면서 2024년 가이던스를 재확인했습니다. 마찬가지로, 중간 시점에서 전년 대비 7.4%의 성장을 반영하여 조정 주당순이익은 10.55달러~10.75달러를 달성할 수 있을 것으로 예상됩니다. 전반적으로 이 회사는 탄탄한 실적을 보유하고 있으며 향후 몇 년 동안 헬스케어 부문의 발전을 이끌 수 있습니다.

Procter & Gamble (PG)

프록터 앤 갬블(NYSE:PG)의 선도 배당 수익률은 2.4%입니다. 6%에 가까운 장기(5년) 성장률은 67년간의 배당금 증가가 뒷받침하고 있습니다. 프록터 앤 갬블은 공격적인 수요를 바탕으로 견고한 유기적 매출 성장을 달성했습니다. 예를 들어, 2024년 2분기에 프록터 앤 갬블은 외환 및 인수/매각의 영향을 제외하고 4%의 유기적 매출 성장을 기록했습니다. 이러한 성장은 핵심 비즈니스와 포트폴리오에서 수익을 창출할 수 있음을 시사합니다.

이러한 성장은 여러 카테고리와 지역에서 프록터 앤 갬블 제품에 대한 지속적인 수요를 반영합니다. 요컨대, 여러 분기에 걸친 일관된 유기적 매출 성장은 프록터 앤 갬블의 비즈니스 전략과 시장 리더십의 강점을 보여줍니다. 특히 북미, 유럽, 라틴아메리카 등 주요 시장은 2분기에 견고한 유기적 매출 성장을 달성했습니다. 일부 지역의 악재에도 불구하고 프록터 앤 갬블의 시장 성과는 견고하게 유지되어 연결 성장과 시장 점유율 상승을 이끌었습니다.

또한 프록터 앤 갬블은 견고한 운영 생산성과 현금 흐름 창출을 달성했습니다. 이는 회사의 효율적인 자원 사용과 가치 창출에 대한 집중을 반영합니다. 예를 들어 2분기 조정 잉여현금흐름 생산성은 95%에 달했습니다. 또한 배당금과 자사주 매입을 통해 33억 달러의 현금을 주주들에게 환원했습니다. 결론은 외부의 역풍에도 불구하고 견고한 수익 성장을 달성할 수 있었다는 것입니다. 이는 생산성 향상, 비용 관리 및 가격 전략에 전략적으로 집중한 결과이며, 2분기 핵심 주당순이익은 16% 증가했습니다. 그 결과 핵심 영업이익률은 전년 동기 대비 4% 증가했습니다.

AbbVie (ABBV)

  선도 배당 수익률이 3.5%인 AbbVie(NYSE:ABBV)는 5년간 8.7%의 성장률과 10년 연속 배당금 인상의 역사를 가지고 있습니다. AbbVie는 면역학, 종양학, 신경과학, 에스테틱 등 여러 치료 분야에 걸쳐 다각화된 포트폴리오를 보유하고 있습니다. 이러한 다각화는 모든 시장 부문에서 특허 만료와 치열한 경쟁의 위험을 최소화합니다.

바이오시밀러 경쟁으로 인한 휴미라 매출 감소에도 불구하고, AbbVie는 스카이리지와 린보크와 같은 다른 면역학 제품도 보유하고 있어 강력한 매출 성장 잠재력을 보유하고 있습니다. 항암제 포트폴리오는 엇갈린 실적을 보였습니다. 특히 일부 종양학 제품의 매출은 감소한 반면, 벤클렉스타 같은 다른 제품은 크게 성장했습니다. 마찬가지로, 애브비의 신경과학 포트폴리오는 브라일라와 경구용 CGRP 억제제인 유브렐비 및 큐립타에 힘입어 성장하고 있습니다.

앞으로 스카이리지, 린보크, 브라일라, 유브렐비, 쿨립타, 보톡스 코스메틱과 같은 신제품은 시장을 선도할 수 있는 엄청난 잠재력을 가지고 있습니다. 예를 들어 스카이리지와 린보크는 상당한 매출 성장을 달성했습니다. 스카이리지의 매출은 4분기 영업 기준으로 51.6%, 린보크의 매출은 62.8% 증가했습니다. 새로운 적응증과 지리적 확장은 이들 제품의 매출 성장을 지속적으로 견인할 수 있습니다. 또한 미국 시장에서 보톡스 코스메틱의 견고한 성과는 경쟁이 치열한 시장에서 에스테틱 분야의 리더십을 유지할 수 있는 AbbVie의 역량을 입증합니다.

AbbVie는 파이프라인을 확장하고 첨단 치료법을 시장에 출시하기 위해 연구에 지속적으로 많은 투자를 하고 있습니다. 마지막으로, 이전의 휴미라 성장 플랫폼과 최근 인수로 인한 기여를 바탕으로 영업 매출 성장세로 돌아설 것으로 예상됩니다. 그 결과, 장기 매출 전망은 2029년까지 한 자릿수의 높은 복합 성장률을 보일 것으로 예상됩니다.

여기에 게시되는 모든 글은 투자조언이 아닌 금융 정보 게시글입니다. 어디까지나 공식적인 의견이 아닌 개인적이고 주관적인 견해를 나타내며 언제든지 예고 없이 변경될 수 있습니다. 투자에는 상당한 위험이 따릅니다. 투자의 책임은 언제나 투자자 본인에게 있음을 알려드립니다. 

Tag : 배당주

배당주 관련 동영상